Тактики короткой торговли

Вот некоторые важные аспекты, которые необходимо знать для торговли внутри дня.

1. Внутридневные тренды, которые сильно движутся в одном направлении, обычно длятся 5, 15, 20 и 35 минут. Только один из тридцати внутридневных трендов развивается примерно час или больше.

2. Прорывы с ценовым разрывом внутридневных графических фигур имеют тенденцию идти в направлении прорыва в среднем 5-20 минут.

3. Для тренда конца дня характерно продолжение в течение первых 10 минут следующего торгового дня.

4. Более низкие закрытия и более низкие минимумы обеспечивают более низкие цены в 85-88 процентах времени. Обычно такой тренд длится три дня, прежде чем меняет направление.

5. Рынки и акции имеют по большей части трехдневный цикл.

6. Первые два и последние два с половиной часа торгового дня показывают наиболее устойчивый и ясно различимый тренд.

7. Секторная ротация может быть определена активными внутридневными продажами в последние 45 минут торгового дня. Через несколько недель эти акции снова окажутся в списке наиболее торгуемых.

Рисунок 5.7. Длительное развитие тренда График представлен с согласия MetaStock

Рассматривая следующие примеры, обратите внимание на хорошие моменты короткой продажи перекупленных акций. После изучения этих бумаг мы разберем и второй способ проведения выборки с высокой вероятностью успеха, основанный на поиске акций, вступающих в начальную фазу или уже находящихся в продолжительном медвежьем тренде, который в течение некоторого времени едва ли изменится.

На рисунке 5.8 показан график акции Hewlett-Packard, представляющий дневное построение за один год. Помните, вы начинаете поиск перекупленных акций с помощью дневных ценовых данных. Давайте приступим к анализу этого графика.

Рисунок 5.8. Параболическое движение и перекупленность акции Hewlett-Packard

1. Первым делом надо просмотреть исторические данные за последние два года, чтобы обнаружить поддержку и сопротивление, а также получить какую-нибудь другую информацию о персональном характере акции. Каждая ценная бумага имеет собственное лицо. Она представляет торгующих ею трейдеров и может многое сказать об их возможных действиях при определенных ценах. Итак, вы видите, что Hewlett-Packard (HP) свойственны однодневные развороты после длинных пробегов тренда. Когда тренд разворачивается, акция очень быстро падает на несколько пунктов. Это происходит после прорыва 12-дневной экспоненциальной скользящей средней, построенной по ценам закрытия. Через полтора-два месяца однодневный разворот намечается на уровне максимума. В большинстве случаев как раз перед таким однодневным разворотом возникает параболический пробег, (смотрите в главе 4 обзор параболических пробегов и правила параболичности).

2. Проанализировав развороты тренда, легко заметить, что на этих максимумах объем обычно достигает пиковых значений (шпилей). Если для большинства акций подобная ситуация не обычна, то у Hewlett-Packard (HP) это в характере. Такая информация должна помочь вам определить точки высоковероятной короткой продажи для данной ценной бумаги.

3. После построения нескольких технических индикаторов становится очевидно, что, когда значение 14-дневного индекса относительной силы (RSI) составляет 75, акция имеет высокую вероятность возникновения снижающегося тренда к уровню 12-дневной или 50-дневной экспоненциальной скользящей средней. Индикатор схождения-расхождения скользящих средних (MACD) обычно демонстрирует резкие скачки как раз перед тем, как 9-дневная триггерная линия (trigger line) подает сигнал к продаже.

Эта акция имеет все необходимые компоненты, чтобы ее короткая продажа оказалась очень успешной. Ради гарантированной прибыли вам желательно уходить в шорт только в точках особой перекупленности. Несмотря на то, что вы собираетесь проводить короткую продажу в рамках дня, такие точки предопределяют удачу. Они также предсказывают успех коротких продаж для микротрендового трейдера. При любом типе краткосрочного трейдинга тайминг (выбор лучшего времени сделки) есть самое главное условие победы. Короткая продажа требует как высокого мастерства, так и качественного тайминга. Прежде чем продолжить изучение тактики коротких продаж, давайте подробнее рассмотрим рисунок 5.8 и проанализируем пункты 1-3.