Маги фондового рынка - смена бычьего тренда на медвежий

Оглавление >>> Маги фондового рынка

Торговые результаты Кука не претерпели существенных изменений. Суть его метода такова, что смена бычьего тренда на медвежий не оказала на стратегию никакого влияния. Приведем несколько цифр: в период с апреля 2000 по сентябрь 2002 года, когда S&P 500 упал на 45%, а Nasdaq на 75%, торговый счет Кука продемонстрировал 114% среднегодового прироста капитала с учетом реинвестиций торговых прибылей (84%, если рассматривать отношение суммарной накопленной долларовой прибыли к среднему размеру капитала).

Во время первого интервью мы говорили о том, что проблемы личного характера приводят к настоящим катастрофам в вашей торговле. Мне известно, что в течение прошлых двух лет вы пережили тяжелую болезнь одного из членов семьи, но, по-видимому, уроки прошлого не прошли даром. Как удалось справиться с неблагоприятными обстоятельствами?

Первым делом я сократил объем инвестиций. Я знал по прошлому опыту, что неприятности в семье выбивают меня из колеи. Я понял, почему всегда терпел убытки в такие периоды: стоило одной из сделок пройти хуже, чем было намечено, я терял контроль над собой, переставал рассуждать здраво и, в конечном счете, терял деньги. Я решил, что не буду полностью выходить из рынка, однако сокращу объем позиций и постараюсь действовать осмотрительно. Когда в семье все в порядке и я спокоен — я всегда хорошо представляю, каким именно должен быть размер позиции с учетом текущей рыночной волатильности. Если же я эмоционально неуравновешен, на меня давят внешние обстоятельства, торговать в таком объеме вредно для капитала. Прежде я не делал скидку на состояние собственной психики, но в последние два года решил учитывать этот фактор.

Я сократил не только размер позиций, но и время, отводимое на торговлю. Перед тем, как вы позвонили, я просматривал месячные отчеты. Оказалось, что несколько месяцев подряд я торговал 11-12 дней, не больше, при том, что в нормальное время я работаю от 18 до 20 дней. Уменьшив количество торговых операций, я добился того, что осуществлялись только сделки, чья вероятность успеха была наибольшей. Если в данный день не подавался точный сигнал к покупке или продаже, я не торговал вовсе.

Главная Софт Литература Читайте на сайте Советы новичкам Контакты