Автором этого индикатора является Джордж Лэйн. Стохастический осциллятор измеряет относительное положение цены закрытия в диапазоне цен. Проще говоря, высчитывается местонахождение цены закрытия относительно ценового диапазона последних X дней. Как и в случае RSI, чаще всего выбирают 14 точек.
Стохастический осциллятор основывается на общепринятом наблюдении, что цены закрытия имеют тенденцию группироваться вблизи дневных максимумов, когда набирает силу повышательное движение, и вблизи дневных минимумов во время снижения цен. Например, когда рынок близок к развороту на вершине, максимумы обычно становятся выше, а цены закрытия появляются вблизи минимума. В этом состоит основное отличие стохастического осциллятора от большинства других подобных индикаторов, которые нормируют представление относительной силы, разницу между ценой закрытия и выбранным трендом.
Вычисление %D — это просто нахождение трехдневной скользящей средней для %К. Она обычно изображается прямо над %К, поэтому графики практически сливаются. Толкование стохастика требует знакомства с тем, как он ведет себя на определенных рынках. Обычно начальный торговый сигнал появляется, когда %D пересекает полосы экстремумов (от 75 до 85 наверху и от 15 до 25 внизу). Реальный торговый сигнал не подается, пока %К не пересекается с %D. Хотя зоны экстремумов помогают найти реакции минимальных размеров, пересечение двух линий действует аналогично пересечению двойной скользящей средней.
На рис. 8-4 показан тот же самый график Philip Morris (МО), что использовался и для RSI, и мы можем видеть, насколько точно колебания %D в зонах перекупленное™ и перепроданности соответствуют ценам.
РИСУНОК 8-3
РИСУНОК 8-4
Статья размещена в рубрике: Японские свечи в техническом анализе
